海馬福仕達09款，海馬福仕達榮達配件

一、公司經營情況的回顧

1、總體經營情況

2009 年我國宏觀經濟環境逐步轉暖，金融危機對我國經濟影響逐漸減弱。下半年隨著經濟復蘇及國家宏觀政策的調整，全國經濟集體回暖，尤其是汽車行業，在國家出臺和實施的一系列促進汽車消費的政策刺激下，國內汽車市場快速復蘇并呈現出較快的發展勢頭。

2009年，公司秉承“現金為王、節支惜付、保障主力、科學分配、優化機制” 的經營策略，一方面謹慎面對金融危機，調整了產品結構，降低了產品庫存，增加了現金流，維護了公司運營安全；另一方面苦練內功，鄭州 15 萬輛轎車工廠按計劃順利投產，新產品陸續投放市場，保持了持續競爭力，為公司 2010年的突破打下了基礎、儲備了實力。

雖然公司經營業績出現了大幅度的虧損，但在其他方面仍取得了較大進展：

⑴ 鄭州15萬輛轎車工廠按計劃順利投產，形成了鄭州、海南兩大轎車生產基地，為公司在中原地區汽車產業布局奠定了基礎，對公司長遠發展產生積極的影響。

⑵ 海馬商務工廠技改項目 2009 年2月投產，當年 11 月就達到設計產能；發動機生產線建設正在實施中。募投產品福仕達（微車）已于 2009 年 5 月正式投放市場，始終處于供不應求狀態，產品市場需求前景廣闊。

⑶ 在產品方面，公司逐步從單一 A 級平臺拓展到多平臺（A00、A0、A、B 級），擁有七大系列產品；新能源汽車研發取得突破性進展，純電動車已通過國家認證并得到高度評價，混合動力汽車正按期推進；產品研發核心能力逐步提升。

⑷ 強化網絡建設，創新市場推廣方式，新產品上市取得重大突破；新一代普力馬、丘比特與福仕達成功上市，擴大了企業在行業中的影響。

⑸ 海馬財務在經過一年運營后，已向中國銀監會申請消費信貸等業務。獲批后，汽車金融產品業務不僅可以促進公司產品銷售，還將成為公司未來業務和盈利增長點之一。

2、經營業績

公司實現營業收入 626，708 萬元，比上年同期增長 2.30%；營業利潤-56，619 萬元；利潤總額-48，570 萬元，歸屬上市公司股東的凈利潤-24，803 萬元。公司營業利潤、利潤總額、凈利潤比上年同期都有不同程度的下降，主要原因是：

⑴ 新產品延遲推出，海南基地汽車產品銷量、銷售價格同比下降，導致全年虧損。鄭州基地處于投資建設期，產能及盈利能力有待進一步提升。

⑵ 因目前國內汽車排放實施國Ⅳ/國Ⅲ標準，公司8月按相關規定對國Ⅲ/國Ⅱ 標準的存貨計提約 1.5 億元存貨跌價準備。

⑶ 汽車產品結構處于調整期，新老產品替換頻繁，需要一定時間重新打開市場。

09款海馬福仕達小面包車用LJ465Q發動機，原則上來說是可以換更大排量的發動機，不過該車子換發動機的話還需要去當地車管所申請，手續比較繁瑣，不然自己改裝的話車子年檢很難通過。

⑷ 上年度公司取得 2.5 億元政府扶持資金，本年僅獲0.77億元。

二、財務情況

2009年，營業收入6，267，076，747.76元，凈利潤-485，702，364.15元。

2008年，營業收入6，126，374，802.30元，凈利潤52，871，693.15元。

2007年，營業收入8，477，269，285.44元，凈利潤923，727，279.74元。

三、主要控股公司及參股公司的經營情況及業績分析

⑴ 海馬鄭州該公司注冊資本 135，219 萬元，經營范圍為汽車產業投資、實業投資、汽車及零部件開發、制造、銷售等。本公司持有海馬鄭州 61.75%股權。總資產 224，807 萬元，凈資產 146，002 萬元。本年度營業收入 87，366萬元，凈利潤 1，海馬福仕達榮達配件，455萬元。，

⑵ 一汽海馬該公司注冊資本 120，000 萬元，主營汽車及汽車發動機的生產制造。主要汽車產品有海馬 3、歡動、福美來、海福星、普力馬等。本公司持有一汽海馬 51%股權。該公司總資產為 463，851 萬元，凈資產 222，363 萬元。本年度實現營業收入 504，574 萬元，本年度虧損 55，037 萬元。

海馬福仕達鴻達 2009款實用型整備質量為1100公斤。?2005年海馬福仕達自重為1430kg,車身尺寸長寬高分別為3836/1566/1865 mm,軸距為 2515mm,輪距前/后(mm) 1310/

⑷ 一汽海馬銷售該公司注冊資本 2，000萬元，主營汽車銷售。本公司持有一汽海馬銷售 50%股權。本期實現投資收益 149 萬元。

四、公司未來發展展望

1、汽車行業的發展趨勢及公司面臨的市場競爭格局

2010 年國家對于汽車工業的支持從根本上沒有改變，隨著我國城鎮化穩步推進，居民生活水平的提升，居民的購車需求依舊十分旺盛，為我國汽車工業發展提供了保障。從近15年汽車平均增速 16.74%看，2010 年我國汽車工業仍將呈現較好地發展態勢。據中國汽車工業協會預測，2010年汽車產量增速在10%左右，有望達到1500萬輛。

2、公司的經營規劃

在國內乘用車需求快速發展的背景下，公司將立足于自身市場定位，通過擴大公司產能規模，搶占市場先機，提高市場份額；進一步加大產品研發力度，完善產品型譜，提高企業核心競爭力；同時，加快銷售渠道的建設，深化品牌的宣傳和推廣，力爭實現新能源汽車的產業化和整車國際市場的實質性突破。2010 年，公司將通過狠抓營銷、提高產能、降低成本，保證年度目標完成；落實規劃、促進開發、提升質量，確保企業長期穩定發展。公司將重點做好以下幾方面的工作：

⑴ 強化成本管理，提高企業市場競爭力。完善成本預算管理體系，通過推行全過程、全部門的全面預算管理，提高企業預算管理水平和運營控制能力。導入降本方案管理，通過采購降本、VA/VE 降本、專項改善降本和質量降本，持續合理降低成本，提升管理平臺水平；

⑵ 加大新產品研發力度，實現平臺產品系列化，提高企業市場應變力。大力推進自主產品及自主動力總成的研發及建設工作，提升企業核心競爭力。公司將充分利用海馬研發的平臺，加速自主產品的研發；同時加大發動機等關鍵零部件研發的投入，以盡快形成公司自有品牌和核心技術優勢。加大現有產品平臺系列化的研發工作。通過對現有平臺產品的改進和改型，實現企業產品系列化。加快新能源產品的研發，投入海南、鄭州等城市的示范運營；并在混合動力方面有所突破。集成國內外各類資源，快速提高自主開發能力，按進度、高質量推出自主產品，全面提升品牌形象。

⑶ 全力提升銷售與服務能力，完善公司營銷網絡，拓展海外市場，提升海馬品牌知名度。大力發展網絡建設，加大市場推廣力度，強化二、三、四線城市的網絡覆蓋率。借助福仕達、新普力馬和丘比特等成功市場投放的有利契機，積極、穩妥地按計劃投放 S3、H13、海馬王子及加長版福仕達等系列新產品，以新品效應提升公司市場競爭力和盈利能力。鞏固、提升現有海外市場。全力做好俄羅斯 KD項目技術準備、生產準備、市場推廣工作，確保2010年下半年投產。

⑷ 在“保證可靠、提高品質”的產品質量方針指引下，完善產品評價體系，提升產品質量和產品品質。

⑸ 保障海馬商務15萬輛汽車技術改造項目及海馬鄭州新產品項目的推進，確保項目各項工作按計劃落實。

海馬福仕達09款